À mesure que les prêts hypothécaires sont remboursés, la valeur nette d’un logement augmente ; les lignes de crédit sur valeur nette du logement (LDCVD) permettent aux propriétaires d’emprunter sur une partie de cette valeur nette. La valeur nette d’une maison peut être une ressource précieuse pour les propriétaires, mais elle est aussi une ressource précieuse qui est facilement dilapidée si elle est utilisée de manière capricieuse.
Une HELOC peut être un investissement intéressant lorsque vous l’utilisez pour améliorer la valeur de votre maison. Cependant, si vous l’utilisez pour payer des choses que vous ne pourriez pas vous permettre avec vos revenus et vos économies, elle peut devenir un autre type de créance irrécouvrable. Une exception possible à cette « règle » est le cas d’une véritable urgence financière (à condition que vous soyez sûr de pouvoir effectuer les paiements).
Vous trouverez ci-dessous cinq situations dans lesquelles l’utilisation d’une HELOC comme source de financement peut être déconseillée.
Points clés à retenir
- Une ligne de crédit sur la valeur nette de la maison (HELOC) peut être une bonne idée lorsque vous l’utilisez pour financer des améliorations qui augmentent la valeur de votre maison.
- En cas de véritable urgence financière, une ligne de crédit sur valeur domiciliaire (HELOC) peut être une source de liquidités à faible taux d’intérêt par rapport à d’autres sources, telles que les cartes de crédit et les prêts personnels.
- Ce n’est pas une bonne idée d’utiliser une ligne de crédit sur valeur domiciliaire pour financer des vacances, acheter une voiture, rembourser une dette de carte de crédit, payer des études universitaires ou investir dans l’immobilier.
- Si vous n’effectuez pas de paiements sur une ligne de crédit sur valeur domiciliaire (HELOC), vous pourriez perdre votre maison en raison d’une saisie.
1. Payer des vacances
Les HELOC sont une source d’endettement moins coûteuse que les cartes de crédit pour les consommateurs afin de financer leurs dépenses. Elles ont tendance à offrir des taux d’intérêt inférieurs à 6 %, alors que les taux des cartes de crédit sont obstinément élevés, allant de 12 à 25 %.
Quoi qu’il en soit, l’utilisation d’une ligne de crédit hypothécaire pour payer des vacances ou pour financer des activités de loisirs et de divertissement est un indicateur que vous dépensez au-delà de vos moyens. Même si c’est moins cher que de payer avec une carte de crédit, c’est quand même une dette. Si vous utilisez l’endettement pour financer votre mode de vie, emprunter sur la valeur nette de votre maison ne fera qu’aggraver le problème. Au moins avec les cartes de crédit, vous ne risquez votre crédit que si votre maison est en danger avec une HELOC.
Depuis l’adoption de la loi sur la réduction des impôts et l’emploi en 2017, les contribuables ne peuvent déduire les intérêts d’une LDCVD que s’ils utilisent l’argent pour construire ou améliorer leur logement. Toutes les autres utilisations ne sont plus déductibles.
2. Acheter une voiture
Il fut un temps où les taux de la HELOC étaient beaucoup plus bas que les taux offerts sur les prêts automobiles, ce qui rendait tentant d’utiliser l’argent moins cher pour acheter une voiture. Ce n’est plus le cas aujourd’hui : Le taux moyen d’un prêt pour une nouvelle voiture était de 5,61 % à la fin du premier trimestre 2020, selon Experian. Néanmoins, si vous avez une HELOC, vous pouvez décider de l’utiliser pour acheter votre prochain véhicule.
Mais acheter une voiture avec un prêt HELOC est une mauvaise idée pour plusieurs raisons. Tout d’abord, un prêt automobile est garanti par votre voiture. Si votre situation financière se détériore, vous risquez de ne perdre que la voiture. Si vous n’êtes pas en mesure d’effectuer des paiements sur une LDCVD, vous risquez de perdre votre maison. Et deuxièmement, une automobile est un bien qui se déprécie.
Avec un prêt automobile, vous remboursez une partie de votre capital à chaque versement, ce qui vous permet de rembourser intégralement votre prêt à un moment prédéterminé. Cependant, avec la plupart des prêts HELOC, vous n’êtes pas tenu de rembourser le capital, ce qui vous donne la possibilité d’effectuer des paiements sur votre voiture plus longtemps que sa durée de vie utile.
3. Rembourser les dettes de cartes de crédit
Il semble logique de rembourser des dettes coûteuses par des dettes moins coûteuses. Après tout, une dette est une dette. Cependant, dans certains cas, ce transfert de dette peut ne pas résoudre le problème sous-jacent, qui peut être un manque de revenus ou une incapacité à contrôler les dépenses.
La discrimination en matière de prêts hypothécaires est illégale. Si vous pensez avoir été victime de discrimination fondée sur la race, la religion, le sexe, l’état civil, le recours à l’aide publique, l’origine nationale, le handicap ou l’âge, vous pouvez prendre des mesures. L’une de ces mesures consiste à déposer un rapport auprès du Bureau de protection financière des consommateurs ou du ministère américain du logement et du développement urbain (HUD).
Avant d’envisager un prêt HELOC pour consolider une dette de carte de crédit, examinez quels sont les facteurs qui ont créé la dette de carte de crédit en premier lieu. Sinon, vous risquez d’échanger un problème contre un problème encore plus important. L’utilisation d’une HELOC pour rembourser une dette de carte de crédit ne peut fonctionner que si vous avez la discipline stricte de rembourser le principal du prêt en quelques années.
En raison de la pandémie mondiale causée par COVID-19, certaines banques, dont Wells Fargo et Chase Bank, ont cessé d’accepter les demandes de HELOC.
4. Payer pour le collège
En raison du taux d’intérêt souvent plus bas sur une LDCVD, vous pouvez rationaliser l’utilisation de votre capital pour payer les études universitaires d’un enfant. Cependant, cela peut mettre votre maison en danger si votre situation financière devait se détériorer. Si le prêt est important et que vous n’êtes pas en mesure de rembourser le capital dans les cinq à dix ans, vous risquez également de porter la dette hypothécaire supplémentaire jusqu’à votre retraite.
Les prêts aux étudiants sont structurés comme des prêts à tempérament, nécessitant le paiement du principal et des intérêts et ayant une durée déterminée.
Si vous pensez ne pas être en mesure de rembourser entièrement une HELOC, un prêt étudiant est généralement une meilleure option. Et n’oubliez pas que si c’est votre enfant qui contracte le prêt étudiant, il a beaucoup plus d’années de revenus avant la retraite pour le rembourser que vous.
5. Investir dans l’immobilier
Lorsque la valeur des biens immobiliers était en forte hausse dans les années 2000, il était courant pour les gens d’emprunter sur la valeur de leur maison pour investir ou spéculer dans des investissements immobiliers. Tant que les prix de l’immobilier augmentaient rapidement, les gens pouvaient gagner de l’argent. Cependant, lorsque les prix de l’immobilier se sont effondrés, les gens se sont retrouvés piégés, possédant des propriétés dont certaines étaient évaluées à un prix inférieur à celui de leur hypothèque et de leurs prêts HELOC en cours.
Investir dans l’immobilier reste une proposition risquée. De nombreux problèmes imprévus peuvent survenir, comme des dépenses inattendues pour la rénovation d’un bien ou une baisse soudaine du marché immobilier. Et bien que l’on ne sache pas exactement comment la pandémie de COVID-19 affectera les prix de l’immobilier, une hausse de la valeur pourrait ne pas se produire dans un avenir proche. L’immobilier ou tout autre type d’investissement présente un risque trop important lorsque vous financez vos aventures d’investissement avec la valeur nette de votre maison. Les risques sont encore plus grands pour les investisseurs inexpérimentés.
386 milliards de dollars
Le total des soldes de la HELOC aux États-Unis à la fin du premier trimestre 2020 – une baisse de 4 milliards de dollars par rapport au trimestre précédent, selon la Banque fédérale de réserve de New York.
Bien que l’amélioration de l’habitat reste la première – et la meilleure – raison d’exploiter la valeur nette d’un logement, les propriétaires ne doivent pas oublier les dures leçons du passé en retirant de l’argent pour n’importe quelle raison. Pendant la bulle immobilière, de nombreux propriétaires de maisons avec une LDCL ont augmenté jusqu’à 100 % de la valeur de leur maison. Par conséquent, ils se sont retrouvés pris au piège d’une pénurie de fonds propres lorsque la valeur des maisons s’est effondrée, ce qui les a laissés à l’envers dans leurs prêts.
La valeur nette de votre maison que vous accumulez au fil du temps est précieuse et mérite d’être protégée. Toutefois, des situations d’urgence peuvent survenir lorsque vous devez puiser dans la valeur nette de votre maison pour vous en sortir, ou lorsque votre maison a besoin de rénovations. Les cinq exemples présentés dans cet article n’ont pas cette importance.