Qu’est-ce qu’un dividende qualifié ?
Un dividende qualifié est un dividende qui est soumis à des taux d’imposition sur les plus-values inférieurs aux taux d’imposition sur le revenu des dividendes non qualifiés ou ordinaires. Les taux d’imposition des dividendes ordinaires (généralement ceux qui sont versés par la plupart des actions ordinaires ou privilégiées) sont les mêmes que les taux d’imposition fédéraux standard, soit 10 à 37 % pour l’année fiscale 2020. En comparaison, les dividendes qualifiés sont imposés en tant que plus-values à des taux de 20 %, 15 % ou 0 % selon la tranche d’imposition. En raison de cet écart de taux, la différence entre les dividendes ordinaires et les dividendes qualifiés peut être importante au moment de payer l’impôt.
Points clés à retenir
- Un dividende qualifié est imposé au taux d’imposition des plus-values, tandis que les dividendes ordinaires sont imposés aux taux d’imposition fédéraux standard sur le revenu.
- Les dividendes qualifiés doivent répondre à des exigences particulières mises en place par l’IRS.
- Le taux d’imposition maximum pour les dividendes qualifiés est de 20 % ; pour les dividendes ordinaires de l’année civile 2019, il est de 37 %.
Comprendre les dividendes qualifiés
Les dividendes réguliers sont classés comme étant qualifiés ou ordinaires, chacun ayant des implications fiscales différentes qui ont un impact sur le rendement net de l’investisseur. Le taux d’imposition sur les dividendes qualifiés pour les investisseurs dont le revenu ordinaire est imposé à 10 % ou 12 % est de 0 %. Ceux qui paient des taux d’imposition sur le revenu supérieurs à 12 % et allant jusqu’à 35 % (pour les revenus ordinaires jusqu’à 434 551 $) ont un taux d’imposition de 15 % sur les dividendes qualifiés. Le taux d’imposition sur les dividendes qualifiés est plafonné à 20 %, ce qui est le cas pour les personnes physiques se situant dans les tranches d’imposition de 35 ou 37 % et dont le revenu ordinaire est supérieur à 434 551 $. Ces taux d’imposition sur les plus-values à long terme sont en vigueur jusqu’à l’année civile 2019. Notez également qu’il existe un impôt supplémentaire de 3,8 % sur le revenu net d’investissement (NIIT) qui s’applique aux particuliers dont le revenu brut ajusté modifié est supérieur à 200 000 dollars ou à 250 000 dollars pour les contribuables mariés qui déclarent leurs impôts conjointement.
Les dividendes qualifiés sont énumérés à la case 1b du formulaire 1099-DIV de l’IRS, un formulaire fiscal envoyé aux investisseurs qui reçoivent des distributions au cours de l’année civile, quel que soit le type d’investissement. La case 1a du formulaire est réservée aux dividendes ordinaires, qui sont le type de dividende le plus courant versé aux investisseurs par une société ou un fonds commun de placement, selon l’IRS.
Pour bénéficier des taux d’imposition maximums de 0 %, 15 % ou 20 % qui s’appliquent aux plus-values à long terme, les dividendes qualifiés doivent répondre aux exigences suivantes, telles que définies par l’Internal Revenue Service (IRS) :
- Le dividende doit avoir été versé par une société américaine ou une société étrangère admissible.
- Les dividendes ne sont pas répertoriés auprès de l’IRS comme ceux qui ne remplissent pas les conditions requises.
- La période de détention des dividendes requise a été respectée.
Ordinaire Vs. Dividendes Qualifiés
Les dividendes qualifiés et non qualifiés peuvent présenter des différences qui semblent mineures, mais ils ont un impact significatif sur le rendement global. Dans l’ensemble, la plupart des dividendes réguliers distribués par les sociétés aux États-Unis sont qualifiés. La différence la plus importante entre les dividendes qualifiés et non qualifiés en ce qui concerne leur impact au moment de l’imposition est le taux auquel ces dividendes sont imposés. Les dividendes non qualifiés sont imposés au taux normal d’imposition des personnes physiques, par opposition au taux préférentiel pour les dividendes qualifiés, tel qu’il est indiqué ci-dessus. Cela signifie que les personnes physiques occupant une tranche d’imposition quelconque verront une différence dans leurs taux d’imposition selon qu’elles ont des dividendes qualifiés ou ordinaires.
Exigences relatives aux dividendes qualifiés
Sociétés étrangères admissibles
Une société étrangère peut bénéficier du traitement fiscal spécial si elle remplit l’une des trois conditions suivantes : la société est constituée en possession des États-Unis, la société peut bénéficier des avantages d’une convention fiscale globale avec les États-Unis ou les actions sont facilement négociables sur un marché des valeurs mobilières établi aux États-Unis. Une société étrangère n’est pas éligible si elle est considérée comme une société passive d’investissement étranger.
Dividendes non éligibles
Certains dividendes sont automatiquement exonérés de toute contrepartie en tant que dividendes qualifiés. Il s’agit notamment des dividendes versés par les fonds de placement immobilier (REIT), les sociétés en commandite principales (MLP), ceux qui sont versés sur les options d’achat d’actions des employés et ceux qui sont versés sur les sociétés exonérées d’impôt. Les dividendes versés à partir de comptes du marché monétaire, tels que les dépôts dans les caisses d’épargne, les coopératives de crédit ou d’autres institutions financières, ne sont pas admissibles et doivent être déclarés comme revenus d’intérêts. Les dividendes spéciaux uniques ne sont pas non plus admissibles. Enfin, les dividendes qualifiés doivent provenir d’actions qui ne sont pas associées à une couverture, comme celles utilisées pour les ventes à découvert, les options de vente et d’achat. Les investissements et les distributions susmentionnés sont soumis au taux d’imposition ordinaire sur le revenu.
La période de détention
L’IRS exige des investisseurs qu’ils détiennent des actions pendant une période minimale pour bénéficier du taux d’imposition réduit sur les dividendes qualifiés. Les investisseurs en actions ordinaires doivent détenir les actions pendant plus de 60 jours au cours de la période de 121 jours qui commence 60 jours avant la date ex-dividende, ou la date après que le dividende ait été payé et après laquelle tout nouvel acheteur serait alors éligible pour recevoir des dividendes futurs. Pour les actions privilégiées, la période de détention est de plus de 90 jours pendant une période de 181 jours qui commence 90 jours avant la date ex-dividende.
Pour les fonds communs de placement, les exigences en matière de période de détention sont quelque peu différentes. Dans ce cas, un fonds commun de placement doit avoir détenu le titre sans couverture pendant au moins 61 jours au cours de la période de 121 jours qui a commencé au moins 60 jours avant la date ex-dividende du titre. Les investisseurs doivent également avoir détenu la part applicable du fonds commun de placement pendant la même période.
Exemple concret
Comme les exigences en matière de période de détention peuvent être difficiles à évaluer, examinons l’exemple hypothétique suivant :
Un investisseur reçoit des dividendes sous forme de parts du fonds commun de placement X. Cet investisseur a acheté 1 000 parts du fonds X le 1er mai pour l’année fiscale en question. Il a ensuite vendu 100 de ces actions le 1er juin, mais a continué à détenir les 900 actions restantes (non couvertes). La date ex-dividende pour le fonds en question était le 15 mai.
Dans la fenêtre de 121 jours, l’investisseur a détenu 100 actions pendant 31 jours (du 1er mai au 1er juin) et les 900 autres actions pendant au moins 61 jours (du 1er mai au 1er juillet). Cela signifie que le revenu de dividendes provenant des 900 actions détenues pendant au moins 61 jours serait considéré comme un revenu de dividendes qualifié, tandis que le revenu provenant des 100 actions détenues pendant seulement 31 jours serait un revenu de dividendes non qualifié. L’investisseur pourrait alors utiliser le dividende qualifié par action afin de calculer le montant du dividende qualifié réel aux fins de la déclaration fiscale.
Ce que cela signifie pour les investisseurs
Pour la plupart des investisseurs ordinaires, la question de savoir si un dividende sera qualifié ou non est généralement sans objet. La raison en est que la plupart des dividendes réguliers des sociétés américaines sont considérés comme qualifiés. Néanmoins, en particulier pour les investisseurs qui se concentrent sur les sociétés étrangères, les REIT, les MLP et les autres types de véhicules d’investissement indiqués ci-dessus, la différence entre la qualification et l’alternative peut être significative au moment de calculer les impôts.
D’autre part, il n’y a pas grand-chose qu’un investisseur puisse faire pour déterminer si les dividendes seront considérés comme qualifiés ou non. La mesure la plus importante qu’un investisseur puisse prendre est de conserver des actions pendant la période de détention minimale stipulée par le type d’action comme détaillé ci-dessus.