« Doublez votre argent, vite ! » Ces mots ressemblent-ils au slogan d’une arnaque pour s’enrichir rapidement ? Que vous souhaitiez évaluer des offres comme celles-ci ou établir des objectifs d’investissement pour votre portefeuille, il existe une méthode rapide qui vous indiquera le temps qu’il vous faudra réellement pour doubler votre argent. Elle s’appelle la règle de 72 et peut être appliquée à tout type d’investissement.
Comment fonctionne la règle
Pour utiliser la règle de 72, il faut diviser le nombre 72 par le rendement annuel attendu d’un investissement. Le résultat est le nombre d’années qu’il faudra, en gros, pour doubler votre argent. Par exemple, si le rendement annuel escompté d’un certificat de dépôt bancaire (CD) est de 2,35 % et que vous avez 1 000 $ à investir, il vous faudra 72/2,35 ou 30,64 ans pour doubler votre investissement initial et le porter à 2 000 $.
C’est déprimant, non ? Les CD sont excellents pour la sécurité et la liquidité, mais prenons un exemple plus réjouissant : les actions. Il est impossible de savoir à l’avance ce qu’il adviendra des cours des actions. Nous savons que les performances passées ne garantissent pas les rendements futurs. Mais en examinant les données historiques, nous pouvons faire une supposition éclairée. Selon Standard and Poor’s, le rendement moyen annualisé de l’indice S&P, devenu plus tard le S&P 500, de 1926 à 2020 était de 10 %. À 10 %, vous pourriez doubler votre investissement initial tous les sept ans (72 divisé par 10). Dans un investissement moins risqué comme les obligations, qui ont eu un rendement moyen d’environ 5 à 6 % sur la même période, vous pouvez vous attendre à doubler votre argent en 12 ans environ (72 divisé par 6).
N’oubliez pas que nous parlons de rendements annualisés ou de moyennes à long terme. Au cours d’une année donnée, les actions peuvent rapporter 25 % ou perdre 30 %. C’est sur une longue période que les rendements moyens atteindront 10 %. La règle de 72 ne signifie pas que vous pourrez définitivement retirer votre argent du marché boursier dans dix ans. Il se peut que vous ayez doublé votre argent d’ici là, mais le marché pourrait être à la baisse et vous pourriez devoir laisser votre argent pendant plusieurs années encore jusqu’à ce que les choses se redressent. Si vous devez atteindre un certain objectif ou être en mesure de retirer votre argent dans un certain délai, la règle de 72 n’est pas suffisante. Vous devrez planifier soigneusement, choisir vos investissements avec discernement et surveiller votre portefeuille.
Atteindre vos objectifs d’investissement
Si vous savez que vous devez disposer d’un certain montant d’argent à une date donnée, par exemple pour votre retraite ou pour payer les frais de scolarité de votre nouveau-né, la règle de 72 peut vous donner une idée générale des catégories d’actifs dans lesquelles vous devrez investir pour atteindre votre objectif.
Tout d’abord, vous pouvez utiliser la règle de 72 pour déterminer combien l’université pourrait coûter en 18 ans si les frais de scolarité augmentent en moyenne de 4 % par an. Divisez 72 par 4 % et vous savez que les frais d’université vont doubler tous les 18 ans.
Pour l’instant, vous avez 1 000 dollars à investir et, avec un horizon de 18 ans, vous voulez tout mettre en actions. Nous avons vu dans la section précédente qu’investir dans le S&P 500 a historiquement permis aux investisseurs de doubler leur argent environ tous les six ou sept ans. Votre investissement initial de 1 000 $ passera à 2 000 $ la 7e année, à 4 000 $ la 14e année et à 6 000 $ la 18e année. Soudain, 18 ans n’est plus un horizon aussi long que vous le pensiez, ce qui vous amène peut-être à repenser votre stratégie d’investissement.
Si la règle de 72 est une bonne ligne directrice en matière d’investissement, elle ne fait que fournir un cadre. Si vous recherchez un résultat plus précis, vous devrez mieux comprendre la formule de valeur future d’un actif. La règle de 72 ne tient pas non plus compte de l’effet que les frais d’investissement, tels que les frais de gestion et les commissions de négociation, peuvent avoir sur vos rendements, ni des pertes que vous subirez du fait des impôts que vous devrez payer sur vos gains d’investissement.